Korelace: Tajná zbraň úspěšných obchodníků, kterou musíte znát!
Obchodníci a investoři neustále hledají způsoby, jak získat informační náskok, který jim může pomoci dosáhnout vyšší ziskovosti. Jednou z oblíbených metod, jak získat takzvanou obchodní „výhodu“, je využití korelace. Ve světě financí korelace označuje vztah mezi dvěma různými aktivy. Jinými slovy, různé finanční nástroje mohou vzájemně ovlivňovat své chování, což obchodníci mohou využít k dosažení lepších výsledků.
Co je to korelace
Korelace se obvykle dělí na dvě základní kategorie: pozitivní a negativní. Tento vztah se často vyjadřuje procentuálně nebo číselně, například prostřednictvím korelačního koeficientu, který se pohybuje v rozmezí od -100 (maximální negativní korelace) do 100 (maximální pozitivní korelace). Čím je koeficient vyšší, tím pravděpodobnější je, že se daná aktiva budou pohybovat stejným směrem. Při pozitivní korelaci se aktiva pohybují stejným směrem, například australský a novozélandský dolar mají tendenci reagovat podobně. Naopak při negativní korelaci se aktiva pohybují opačným směrem.
Korelace a kauzalita
Je důležité si uvědomit, že korelace neznamená automaticky kauzalitu. I když mezi dvěma aktivy existuje korelace, neznamená to nutně, že je mezi nimi přímá příčinná souvislost. Někdy může být korelace výsledkem kombinace několika vnějších vlivů, jako je například nálada na trhu nebo jiné faktory. Proto je vhodné sledovat dlouhodobé vzorce mezi danými instrumenty, abychom eliminovali vliv krátkodobých výkyvů a lépe porozuměli jejich skutečnému vztahu.
Korelace je často pozorována u nástrojů ze stejné kategorie, jako jsou například měny nebo komodity. Typickým příkladem jsou měnové páry EURUSD a GBPUSD, které vykazují silnou pozitivní korelaci díky svému podobnému regionálnímu a ekonomickému kontextu. Korelované trhy však můžeme najít i napříč různými kategoriemi, například negativní korelaci mezi zlatem a americkým dolarem nebo mezi cenami ropy a kanadským dolarem. Korelace se navíc nemusí týkat pouze obchodních instrumentů; ve světě investic lze nalézt mnoho případů, kde určité sektory nebo trhy vykazují podobné pohyby.
Jak tedy s korelací pracovat efektivně? Využití tohoto nástroje může být do značné míry záležitostí kreativity, přičemž mnoho obchodníků si postupně vytváří vlastní unikátní systém. Nicméně, obecně se používají dva hlavní přístupy: korelační tabulky a sledování mikroodchylek.
Korelační tabulky
Na finančních trzích je vše vzájemně propojeno, což si obchodníci často neuvědomují. Neznalost korelací mezi obchodovanými instrumenty může vést k tomu, že obchodníci mají pozice na různých trzích, které jsou ve skutečnosti založeny na stejné obchodní myšlence, protože tyto trhy spolu výrazně korelují.
Představme si obchodníka, který identifikuje zajímavé příležitosti na měnových párech AUDUSD a NZDUSD. Nechce promarnit žádnou z nich, a proto se rozhodne otevřít obchody na obou párech. Při bližším pohledu na jejich korelaci zjistíme, že tyto páry mají vysoký pozitivní korelační koeficient 86. To znamená, že pokud bude jeden z těchto obchodů ziskový, je pravděpodobné, že druhý také přinese zisk, nebo naopak oba skončí ztrátou. V tomto případě by bylo rozumnější rozdělit kapitál do nekorelovaných trhů a vybrat si pouze jeden z těchto párů, a to na základě lepších technických nebo rizikových ukazatelů.
Přidejte se do uzavřené trading/investiční skupiny na Discordu!
Sledování drobných odchylek
Na druhou stranu lze přistoupit i ke sledování trhů s výraznou pozitivní nebo negativní korelací a zaměřit se na drobné odchylky v tomto vztahu. Obchodník musí mít detailní znalost dlouhodobé korelace daných aktiv.
Následující grafy zobrazují vývoj EURUSD a GBPUSD. Na první pohled je zřejmé, že tyto páry mají silnou pozitivní korelaci. Obchodník se může soustředit na identifikaci lokálních extrémů u obou párů a porovnávat, jak na ně trhy reagují. V našem příkladu pár GBPUSD již zareagoval na úroveň podpory a vytvořil nové vyšší minimum, označené „+“, zatímco EURUSD stále vytváří nové minimum. Tato situace poskytuje obchodníkovi lepší příležitost ke vstupu do obchodu s ohledem na podstupované riziko.
V praxi
Závěrem lze říci, že pochopení korelací může pomoci při určování rizika, které je spojeno s jednou obchodní myšlenkou. Mělo by se tedy jednat především o defenzivní metodiku, která ochrání obchodní kapitál. Toto je samozřejmě ale pouhý základ. V dalších fázích lze práci s korelacemi rozvinout do dalších pomocných strategií, jako je porovnávání dlouhodobé korelace s krátkodobou korelací a hledání disparit.
Pro více informací navštivte sekci
Vzdělávání na webových stránkách XTB: https://www.xtb.com/cz/vzdelavani
Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 76 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investování je rizikové, investujte zodpovědně.
Nakupuj akcie u ověřených brokerů!
