Napište nám zprávu
Inspirujte se

Tržní analýza 18. 11. 2019
„Vaše podpora v tradingu.“

Lekce 7


sedmém díle našeho výukového kurzu Trade škola CZ se podíváme na makroekonomické zprávy a fundamenty, spolu s opomíjenou stránkou tradingu, kterou je money management a psychologie obchodování.

Makroekonomické zprávy

Makroekonomické zprávy jsou důležitou součástí obchodování, ať už se jimi chceme zabývat nebo ne. 

Tradeři se v zásadě dělí na dvě skupiny:
Do první skupiny spadají tradeři, kteří využívají zprávy pro své obchody – snaží se chytit silný pohyb a svézt se.

Do druhé skupiny spadají tradeři, kteří se takovým zprávám vyhýbají a během nich neobchodují.

Obě dvě skupiny však musí vědět, kdy bude jaká zpráva zvěřejněna. Tuto informaci lze zjistit například ze stránek ForexFactory.com. Proč právě ForexFactory? Jedná se zřejmě o nejnavštěvovanější stránku pro forex kalendář na světě.

Na stránce ForexFactory v sekci Calendar se dopředu dozvíme, kdy vyjde jaká makroekonomická zpráva, o jaké „síle / důležitosti / dopadu na trhy“.

Makra, fundamenty, makrokalendář
Žlutá - nejméně důležitá, Červená - nejvíce důležitá, Šedá - Bank Holiday

Investing

Druhou stránku ke sledování aktuálních fundamentů, zpráv ze světa a ekonomického kalendáře, bych doporučil Investing. Web má velmi kvalitně zpracovaná upozornění, live chat (social trading) a velmi příjemné rozhraní pro mobilní telefony.

USDA

Pokud plánujete otevřít pozici na některé ze zemědělských komodit, budete zaručeně potřebovat základní přehled o tzv. Wasde reportu na stránkách USDA (United States Department of Agriculture).

Yahoo! Finance a MarketChameleon

Cenou akcií společnosti dokáže zahýbat především tzv. earnings (výsledková sezóna). U každé společnosti (akciové) je dopředu oznámeno datum zveřejnění obchodních výsledků společnosti. Čas a výsledky je možné sledovat například na stránce Yahoo! Finance nebo MarketChameleon.
V období earnings jsou akcie firem velmi volatilní (rizikové).

Fundamenty

Základní fundamenty, které ovlivňují dění na trzích

  • Zasedání centrální banky – FED, ECB – sledujeme inflaci a úrokové sazby
  • Zaměstnanost – sledujeme míru zaměstnanosti, růst mezd, hlavní zpráva je NFP
  • Silné ukazatele – HDP a PMI
  • Trh s nemovitostmi – bydlení
  • Obchod – dovoz / vývoz zboží
Trade Škola - fundament
Zprávy a jejich dopad na trhy

Money Management

Pod těmito dvěma slovy se obvykle skrývá řízení rizika, řízení účtu, řízení obchodu. Jedná se o práci s penězi na našem obchodním účtu, jejich správné využití pro předem promyšlené investice. Při obchodování nesázíme na růst či pokles, ale kontrolovaně spravujeme náš kapitál.

Základní pravidla money managementu

  • Na obchodním účtu spravuji takový kapitál, který mohu celý ztratit a neovlivní to můj osobní život.
  • V jednom obchodě riskuji tolik, kolik jsem ochoten ztratit a neovlivní to mé další rozhodování.
    • Na jeden obchod riskuji maximálně 5 % z celkového kapitálu.
  • Držím se svého plánu (vstup, řízení, výstup).
  • Vždy zadávám stop loss (i mentální) a jsem schopen jej akceptovat.

Základní pravidla psychologie

  • Dodržuji money management.
  • Nepřemýšlím jako masa, nereaguji impulzivně.
  • Nenechám se ovlivnit strachem, euforií, ani vírou.
  • Je mi jasné, že trh může kdykoli udělat cokoli.

Jakou musím mít úspěšnost, abych byl ziskový?

Míra potřebné úspěšnosti závisí na zvoleném Money Managementu. Pokud by trader riskoval vždy stejnou sumu na obchod s RRR 1:1, musel by dosahovat úspěšnosti větší než 50 %.

RRR = Risk-Reward-Ratio, tedy poměr risku a zisku.
Pokud budeme držet RRR 1:1, znamená to, že riskujeme stejnou částku, pro kterou si jdeme (náš profit). Pokud například riskujeme 100,-Kč, je náš plánovaný profit také 100,-Kč.

Proč by měl trader dosahovat úspěšnosti větší než 50 % u RRR 1:1 při riskování vždy stejného objemu? Je to z důvodu poplatků u brokera, se kterými je potřeba při obchodování počítat. Trader nesmí zapomínat na výdaje jako spread a komise, případně platby za data.

Pokud by trader aplikoval obchodní metodu s RRR 1:3, stačila by mu úspěšnost asi 25 % správného odhadu pohybu trhu, aby nebyl ztrátový.

Pohyb trhu a výše risku/zisku

Pohyb na trhu má určitou hodnotu, například 1 pip = 10 USD při objemu 1 lotu na měnovém páru EURUSD. Jeden pip může mít ale hodnotu jen 7,5 USD při objemu 1 lotu na měnovém páru USDCAD. Vždy záleží na obchodovaném instrumentu a objemu otevřeného obchodu.

Proměnlivá volatilita na trzích
Ukázka pohybu trhu v rámci jednoho dne. V prosinci 10. pohyb 125 pipů, v prosinci 14. pohyb 55 pipů.

Jak prakticky zjistím výši svého rizika?

Buďto se u svého brokera podívám do specifikační tabulky na daný instrument, zjistím si hodnotu jednoho pipu, nominální hodnotu jednoho lotu, započítám plánovaný objem a velikost stop lossu, nebo použiji limitní příkaz vzdáleně od aktuální ceny.

Money management, stop loss
Zjištění rizika na obchod

Pokud chceme efektivně na sledovaném trhu zjistit, jaké riziko bychom při určitém objemu a velikosti stop lossu podstupovali, použijeme limitní příkazy. Na obrázku výše je patrné, že na trhu AUDUSD by při objemu 0,05 lotu a plánovaném stop lossu 10 pipů (100 pips zde značí 100 bodů) činilo riziko na obchod 114.23 Kč. To by bylo naše plánované riziko.

Jednu knihu, kterou mohu k tématu psychologie obchodování doporučit, je Disciplinovaný trader od Marka Douglase. Nejlépe samozřejmě přečíst v originále.

LevelSys

Využijte nástroj LevelSys, který Vám vypočítá potenciální míru rizika a potřebný objem. Inteligentně za Vás může odřídit obchod dle nadefinovaného money managementu.

LevelSys - nástroj správného money managementu

Poslední rada na závěr: Nesnažte se z malého časového rámce chytat velké trendy. Mnozí obchodníci vstoupí do trhu na M5 grafu a doufají, že chytili začátek dlouhotrvajícího trendu, na kterém dosáhnou astronomicky pozitivního RRR. Obvykle však končí za „nula“ a nevezmou ani ten předem střízlivě naplánovaný profit.

V dalším díle se podíváme na online grafy a zajímavé www stránky.