Konkrétní ukázka tržní analýzy pomocí Market Profile a technické analýzy za využití nástroje Marcus.

V dnešním článku se podíváme na dva zavřené obchody: Palladium a Kukuřice. Sleduji další komoditu k nákupu – video.

Aktuální situace na trzích z hlediska technické i fundamentální analýzy. Videokomentáře i články, které publikuji.

Komentář k výběru zisku na platině a analýza tržní příležitosti na zlatu. Powerful Trader klub a využití techniky COT, poptávky a Velkých spekulantů.

Retracement je v trading světě proslaven díky Fibonacciho posloupnosti a Fibonacciho nástrojům. Retracement je korekce. Jako Retracement označujeme pohyb trhu v opačném směru, než jaký panuje dlouhodobější trend. Korekce trhu je normální pohyb zapříčiněný vstupem (nástupem) druhé skupiny obchodníků proti silnější skupině táhnoucí dlouhodobější trend. Korekce jsou mnohdy považovány za místa, kdy …

V obchodní a analytickém software MetaTrader je možné provádět analýzu prostřednictvím základních tvarů, mezi které patří především obdélník a trojúhelník. Tvary se využívají pro zakreslení důležitých oblastí v grafu, které trh svým pohybem vytvořil.

Rectangle neboli obdélník je v tradingu využíván k zakreslení rovnovážných oblastí. Obdélníkem trader definuje cenovou range, ve které se trh pohybuje. V rámci této oblasti dochází ke kumulaci objednávek a jedná se tak o zajímavou oblast pro sledování. Trh opouští obdélník spikovým pohybem a začíná hledat další rovnovážnou oblast. Více v teorii aukce Market …

Obchodní strategie se častokrát zaměňují za obchodní patterny nebo obchodní metody. Strategie jsou komplexnější než patterny, které představují pouze část strategie, obvykle signál ke vstupu nebo k tvorbě silné support resistence oblasti. Obchodní metody jsou na rozdíl od strategií obecnější, popisující více pohledů na danou metodu (např. Market Profile, Fibonacci nebo …

Jako tzv. Breakout strategie označujeme strategie založené na průrazu důležité support resistance úrovně. Breakout se velmi dobře pojí s patterny jako S/R, CHOP, rovnovážná oblast nebo Triangle. O všech si více přečtěte v sekci patterny. Popis breakout strategie BB s klouzáky

Základem obchodní strategie jsou dva klouzavé exponenciální průměry s periodou 50 (jeden s high, druhý s low). Vytvořená obálka funguje v tržním prostředí jako plovoucí support a resistence.

Obratové formace jsou obchodníky využívány pro vstup do obchodu proti aktuálnímu trendu. Obratové formace řadíme mezi rizikovější, nedržíme se totiž pravidla „Trend is your friend“. Mezi nejznámější obratové formace patří Formace 123 nebo Head and Shoulders. Obchodníci se snaží nalézt obratové formace především z hamižného důvodu, aby zachytili nově začínající trend …

Protitrendové strategie využívají obchodníci obvykle pro menší profity. Hlavní logikou je výběr zisků velkých hráčů, kteří se drží v dlouhodobém trendu a svůj výběr profitu plánují na silné support resistentní úrovni. Tradeři využívají protitrendové patterny, formace a indikátory. Protitrendové obvykle znamená s vyšší mírou rizika, neboť vždy by se měli obchodníci držet …

Protitrendové patterny jsou obchodníky využívány buďto pro menší profity na základě očekávání výběru profitů vedoucí skupiny obchodníků, nebo se záměrem odhadnout obrat trhu a obrat celého trendu. Součástí protitrendových patternů jsou i mnohé indikátory, většinou oscilační indikátory, jako např.: ATR, CCI nebo RSI.

Trendové strategie jsou obchodníky využívány v trendujícím trhu, a to podle starého rčení „Trend is your friend“. Trendové strategie jsou mezi obchodníky velice oblíbené, za sebou totiž mají velké hráče, kteří živí dlouhodobý trend. Strategie jsou postaveny na trendujících patternech a indikátorech. Mezi nejznámější trendové indikátory patří např.: Moving Average (MA) …

Trendové patterny jsou užívané pro možnost vstupu do obchodu na základě jasně daných pravidel, a to s respektováním panujícího trendu. Trendovými patterny jsou například: Trojúhelník, Trendline či Trendový kanál. Využívány jsou také trendové indikátory, které jsou oblíbené pro svou jednoduchost a možnost stanovení jasných pravidel. Trendovými indikátory jsou například: Klouzavé průměry, …

Trend is your friend je stará tradingová poučka, která v překladu znamená: „Trend je tvůj přítel“. Trend je na trhu živen velkými hráči, sentimentem i panikou. Ať je to, jak chce, není správnou volbou jít proti němu. Trend se představme jako běžící stádo býků nebo medvědů. Určitě bychom se proti nim …

Korekce je tržní pohyb menších rozměrů, oproti dlouhodobějšímu panujícímu trendu. Korekce vznikají slábnoucí tendencí jedné skupiny obchodníků a zesilující tendencí druhé skupiny obchodníků. Růstová korekce vzniká v klesajícím trendu, kdy medvědi ztrácí sílu, vybírají své profity a naopak býci se krátkodobě ujímají vedení a trh roste. Tento růstový pohyb je obvykle …

Lower High znamená v češtině nižší high. Nižší high se na trzích vytváří v klesajícím trendu. High´s jsou tvořena swingovými tržními pohyby, která obracejí protitrendové růstové pohyby zpět do dlouhodobě klesajícího tržního prostředí. Spojením nižších high se vytváří klesající trendová linie.

Lower Low znamená v češtině nižší low. Nižší low se na trzích tvoří v klesajícím trendu. Spojením nižších low dostaneme klesající trendovou linii, která v kombinaci s druhou trendovou linií (spojením nižších high) vytváří klesající trendový kanál. Nižší low jsou tvořena pivotovými low, či tržními / swingovými korekcemi do longu v dlouhodobě klesajícím tržním prostředí.

Higher High znamená v češtině vyšší high. Vyšší high se tvoří v rostoucím trendu. High může být tvořeno pivot high, tržním či swing high. Jedná se o poklesovou korekci v rámci rostoucího trhu. Spojením několika vyšších high dostaneme rostoucí trendovou linii, která může být součástí rostoucího kanálu (spojením vyšších low).

Higher Low je v tradingu známá informace, česky bychom řekli vyšší low. Low se myslí tržní swing. Vyšší low představuje pro obchodníka trendový pohyb směrem vzhůru. Vyšší low mohou být spojena trendovou linií pro stanovení supportní úrovně. Higher Low v kombinaci s Lower High vytváří formaci Triangle.

Graf je základní pomůckou pro technickou analýzu. Grafy dělíme na tři základní vzhledy: čárové, svíčkové a sloupcové. Graf se v prostředí MetaTrader skládá z ceny a času, které jsou vizualizovány právě jedním ze tří objektů (čára, svíčka, sloupec). Speciálním typem grafu je Profilace trhu.

Férová cena je cena, která odpovídá momentálnímu nacenění (společnosti, komodity) v aktuálních podmínkách. Férovou cenu lze stanovit pomocí speciálních indikátorů nebo porovnáním historických cen s fundamentem a následným vývojem. Férovou cenu dokáže správně určit trader a investor s dlouholetou praxí, který sleduje cenotvorbu konkrétních instrumentů již delší dobu. Férová cena není obchodníky …

Daily high je nejvyšší hodnota, na kterou konkrétní trh daný den dosáhl. Daily high může být dosaženo kdykoli v rámci jedné obchodní seance. Daily high je obchodníky využíváno jako důležitá S/R úroveň. Opakem Daily high je Daily low.

Daily low je nejnižší hodnota, na kterou konkrétní trh daný den dosáhl. Daily low může být dosaženo kdykoli během obchodní seance. Daily low využívají tradeři jako důležitou S/R úroveň. Opakem Daily low je Daily high.

Contango je normální stav trhu. Trhy, především ty komoditní, se obchodují s tzv. futures kontrakty s rozdílnými expiracemi. Vzdálenější kontrakty by měly dle logiky věci být dražší, především z důvodu nutnosti danou komoditu skladovat, za což si musí kupující připlatit. Opakem Contanga je Backwordation, tedy inverzní stav trhu.

Backwordation je inverzní stav trhu, je označován jako nenormální nebo ne zcela běžný. Normální trh je tzv. v Contangu, kdy jsou vzdálenější futures kontrakty dražší než ty s bližší (dřívější) expirací. Backwordation vzniká, pokud je o komoditu obrovský zájem. Tento zájem vzniká zvýšenou poptávkou, ať už je důvod jakýkoli. Nejčastější příčinou je …

Klín patří mezi patterny technické analýzy a základy price action. Klíny jsou tvořeny tržní formací, kterou lze ohraničit dvěma trendovými čárami. Klín se od Triangle liší tím, že trendové čáry směřují jedním směrem, tedy buďto obě dvě rostou nebo klesají. Podívejte se na přehled známých burzovních patternů.

Slabý trh je trh, který v období, kdy se podobným instrumentům nedaří, slábne víc (rychleji). Reaguje na špatné podmínky v daném sektoru hůře než například ostatní společnosti ze stejného sektoru nebo s podobným zaměřením. Opakem je Silný trh.

Silný trh je trh, který v době krize či silného oslabování podobných trhů (instrumentů) neslábne tak moc, nebo tak rychle, případně dokonce na pokles jiných trhů nereaguje vůbec. Opakem je Slabý trh.

Skrytý gap, někdy označován jako Skrytá mezera, nebo Single, 123Gap a Hidden gap. Skrytý gap v trhu vzniká při iniciačních pohybech, kde mezi první a třetí svíčkou patternu vzniká ona skrytá mezera. Přečtěte si vše potřebné o skrytém gapu a podívejte se na nástroj Marcus, který je v trhu vyhledá za …

Fyzický gap je mezera v trhu, která vzniká zpravidla kvůli obchodním hodinám, které na mnoha instrumentech nejsou 24/7. Fyzické gapy na forexu vznikají většinou v pondělí ráno (v neděli v noci), když trh otevírá po zavření v pátek večer. Na komoditách a indexech vznikají fyzické gapy kvůli obchodním hodinám, které nejsou 24/5, ale trhy …

V trading terminologii myslíme obratem změnu pohybu trhu v nastoleném trendu. Obrat může na trzích přijít při klesajícím trendu směrem do longu, nebo při rostoucím trendu směrem do shortu. Při obratu trhu se využívají obratové formace a obchodníci se pomocí nich snaží nastoupit do možného začátku nového trendu. Obvykle však vstupují do …

Přeprodanost se označuje situace, kdy je indikátor přeprodanosti na nižších hodnotách. Indikátorem pro sledování přeprodanosti může být RSI, ATR, Stochastic nebo %R. Jedná se o tzv. oscilátory. Trh, který se nachází v oblasti přeprodanosti, je na nižších hodnotách a obchodníci očekávají následný růst. Opakem přeprodanosti je překoupenost.

Překoupenost se označuje situace, kdy je indikátor překoupenosti na vyšších hodnotách. Indikátorem pro sledování překoupenosti může být RSI, ATR, Stochastic nebo %R. Jedná se o tzv. oscilátory. Trh, který se nachází v oblasti překoupenosti, je na vyšších hodnotách a obchodníci očekávají následný pokles. Opakem překoupenosti je přeprodanost.

Overbought neboli překoupenost je situace, kdy se trh nachází na vysokých hodnotách oproti předchozím pohybům. Obchodníci očekávají, že se trh bude z překoupené oblasti snažit dostat dolů a spekulují tak na short. Překoupenost zjišťují tradeři obvykle pomocí oscilátorů, jako je RSI nebo Stochastic. Opakem Overbought je Oversold, čili přeprodanost.

Oversold neboli přeprodanost je situace, kdy se trh nachází na nízkých hodnotách vzhledem k minulosti a očekává se, že by se jeho cena mohla zvýšit. Přeprodanost zjišťují obchodníci obvykle pomocí oscilačních indikátorů, jako je Stochastic nebo RSI. Opakem Oversold je Overbought, čili překoupenost.

Non-commercials je jiné označení pro tzv. Large traders nebo Large speculators. Jedná se o veliké instituce a fondy spravující velký kapitál (větší než Small traders). Non-commercials se na trzích pohybují kvůli zhodnocení kapitálu na základě správně odhadnutého budoucího vývoje trhu. Non-commercials je jedna ze skupin hodnocených v COT reportu. Těmi dalšími …

Non-reportables je jiné označení pro tzv. Small traders nebo Small speculators. Jedná se o malé spekulanty, kteří se v tržním prostředí pohybují kvůli zhodnocení svého majetku, a to na základě správně odhadnutého budoucího tržního pohybu. Jejich majetek však není tak veliký jako u Large traders. Non-reportables je jedna ze skupin hodnocených …

Pod pojmem Hedgers si lze představit Commercials, což jsou subjekty na burze, které se hedgují. Hedging provádí pro zajištění svého byznysu mimo burzu, nejsou v trhu proto, aby vydělali na tržních pohybech. Hedgers je jedna ze skupin hodnocených v COT reportu v tzv. Disaggregated. Těmi dalšími jsou: Large traders (Large speculators)Small traders …

Commercials jsou subjekty, které se na burze nezdržují kvůli profitu z tržních pohybů, ale pro potřeby zajištění jejich suroviny pro hlavní byznys. Ze skupiny Commercials lze vyčlenit ještě další, menší skupiny. Jednou z nich jsou Hedgers. Commercials jsou specifičtí svou hlavní „pracovní náplní“, a to hedgováním (zajišťováním). Commercials je jedna ze skupin …

Small speculators je jiné označení pro tzv. Small traders nebo Non-reportables. Jedná se o malé spekulanty, kteří se v tržním prostředí pohybují kvůli zhodnocení svého majetku, a to na základě správně odhadnutého budoucího tržního pohybu. Small speculators je jedna ze skupin hodnocených v COT reportu. Těmi dalšími jsou: Large traders (Large speculators)Commercials …

Small traders je jiné označení pro tzv. Small speculators nebo Non-reportables. Jedná se o malé spekulanty, kteří se snaží těžit na trzích díky správnému odhadu tržního vývoje. Small traders je jedna ze skupin hodnocených v COT reportu. Těmi dalšími jsou: Large traders (Large speculators)Commercials (Hedgers)

Large speculators je jiné označení pro tzv. Large traders nebo Non-commercials. Jedná se o veliké instituce a fondy spravující větší finanční obnos. Large speculators se na trzích pohybují pro zisk z tržních pohybů. Large speculators je jedna ze skupin hodnocených v COT reportu. Těmi dalšími jsou: Small traders (Small speculators)Commercials (Hedgers)

Large traders je jiné označení pro tzv. Large speculators nebo Non-commercials. Large traders je označení pro obchodníky, kteří spravují tak veliký kapitál, který dokáže pohnout s trhem (živit trendy, otáčet trendy). Obvykle se jedná o veliké instituce a fondy. Large traders profitují na trzích ze správného odhadu tržního pohybu. Large traders …

Neckline je označení pro trendovou linii nebo horizontální čáru, která spojuje cenová high nebo low, obvykle u patternu Head and Shoulders. Neckline = výstřih Přečtěte si více o svíčkové, či tržní formaci Hlava a Ramena.

Gann je obchodní technika, kterou řadíme do technické analýzy. Obvykle se používá pojem Gann Theory, což značí celkový koncept. Gann je zkrácenina celého jména známého obchodníka, jímž je William Delbert Gann. W. D. Gann byl americký obchodník zabývající se technickou analýzou, který pro posouzení trhu využíval své metody. Dnes tak …

Fluktuace neboli kolísání je v traiding terminologii označována jako pohyb trhu kolem nějaké cenové úrovně. Pokud trh fluktuuje, vytváří rovnovážnou oblast (chop), ve které se párují objednávky nakupujících a prodávajících. Více v akumulaci.

Jako strop označujeme cenovou úroveň, kde trh našel svůj vrchol a nedaří se mu jej překonat. Strop bychom tak mohli nazvat resistencí. Přečtěte si vše o resistenci a co je to podlaha.

Jako podlahu označujeme cenovou úroveň, kde trh našel své dno. Dno, či podlahu bychom tak mohli nazvat jako support. Přečtěte si vše o supportu a co je to strop.

Floating značí česky „plovoucí“. Plovoucí může být v trading terminologii například support nebo resistence, jako je indikátor Moving Average.

Flag je cizojazyčný výraz pro pattern vlajka, který je popsán ZDE. Flag se obvykle využívá jako pattern pro pokračování trendu. V rámci formace Flag se trh pohybuje v určité range, kde dochází k akumulaci objednávek. Přečtěte si další patterny.

Delta je rozdíl mezi nákupní a prodejní aktivitou obchodníků. Delta je také jedním z řeckých písmen, tzv. „greeks“, které se využívají při opčním obchodování.

Range (čteme rendž) je označení pro konkrétní cenové rozpětí, ve kterém se trh pohybuje. Za Range se obvykle považuje pohyb trhu do strany, chop, rovnovážná oblast, či vyvážená oblast, které můžeme znát z definice Market Profile. V rámci Range probíhá kumulace objednávek. Jedná se sice o místo spokojenosti býků i medvědů, tedy …

Low, tedy nízký, je při tradingu využíváno při mnoha situacích. Low svíčky je nejnižší dosažená cena v rámci dané svíčky. Obvykle se jedná o knot, ale low svíčky může být i tělo, konkrétně open či close svíčky. V tradingu používáme také označení vyšší a nižší low, či tzv. swingová low, tržní low, …

High, tedy vysoký, je při tradingu využíváno při mnoha situacích. High svíčky je myšlena nejvyšší dosažená cena v rámci dané svíčky. Obvykle se jedná o knot, ale high svíčky může být i tělo, konkrétně open či close svíčky. V tradingu používáme také označení vyšší a nižší high, či tzv. swingová high, tržní …

Jako kanál se v trading terminologii označují obvykle plovoucí supporty a resistence, které se nacházejí nad i pod aktuální cenou. Kanál vytváří cenové rozpětí, kde se trh bude s nejvyšší pravděpodobností pohybovat. Častokrát je kanál spojován se standardní odchylkou, jako v indikátoru Bollinger Bands. Dalšími indikátory, které je možné využít pro tvorbu kanálu …

Cup and Handle je price action pattern, který můžeme znát pod názvem šálek s ouškem. Jedná se o tržní formaci tvořenou mnohdy až vyššími desítkami svíček. Formace svým tvarem připomíná šálek (kávy nebo čaje) s ouškem, proto dostala název Cup and Handle. Pattern je obchodníky využíván většinou na akciích, kdy se cena …

Konsolidace znamená pohyb trhu do strany (chop / flat). Konsolidace je jednou ze tří fází trhu, kromě konsolidace známe také růstový trend a klesající trend. Trh, který konsoliduje, se pohybuje v určitém cenovém rozpětí po určitou dobu nahoru a dolů mezi supportem a resistencí. Zkonsolidovaný trh je ustálený trh. Trh, který …

Bullish je v trading terminologii označení pro růst. V překladu Bullish znamená býčí a býčí trh je rostoucí. Jako Bullish může být označen trh (finanční instrument), celý tržní sektor, trend nebo sentiment (nálada na trhu). Opakem pro Bullish je Bearish, tedy medvědí trh, kterým je označován naopak pokles. Býčí trh je …

Bearish je v tradingu označení pro pokles. V překladu Bearish znamená medvědí a medvědí trh je klesající. Jako Bearish může být označen trh (finanční instrument), celý tržní sektor, trend nebo sentiment (nálada na trhu). Opakem pro Bearish je Bullish, tedy býčí trh, kterým je označován naopak růst. Medvědí trh je fáze …

Range je cenová oblast, kde se trh pohybuje nějakou dobu ve vymezeném prostoru nahoru a dolů. Trh se dostane mezi support a resistanci a odráží se od jedné linie ke druhé. Range můžeme někdy zaměnit za pojem akumulace, Chop nebo rovnovážná oblast. Z Range se trh obvykle dostane spikovým pohybem, neboť …

Fáze na trhu, kde jsou spokojeny obě dvě strany, býci a medvědi. V oblasti kumulace dochází ke kumulaci objednávek a je to významný prvek v grafu. Viz. Akumulace

Kumulace neboli akumulace je fáze trhu, ve které se trh pohybuje do strany. Za pojem kumulace někdy zaměňujeme slovo konsolidace nebo chop. Jedná se o vyváženou (rovnovážnou) oblast, kterou můžeme znát také z obchodní metody Market Profile. Akumulace je oblast, kde velcí hráči akumulují své objednávky. Akumulace se vyznačuje zvýšeným volume, …

V dnešním článku se nejprve ohlédneme za obchodem na EUR/TRY, kde jsme prodávali s podporou pozitivního swapu a nakonec si došli pro příjemných 1 500 Kč. Tento obchod byl určen pro účty nad 100 000 Kč. Poté se podíváme na aktuální tržní příležitosti a zajímavé situace. Stalo se v PWFT: …

Powerful trader klub – výsledky za 5 měsíců 2019 V rámci PWFT klubu jsou obchodníkům k dispozici celkem 4 typy levelů. Všechny levely rozřazujeme do předem určených kategorií a vedeme podrobnou statistiku. Intradenní levely – pro obchodníky s AOS LevelSys (v rámci klubu zdarma), nebo pro ty, co mají dostatek …

Tržní formace tvořena několika svíčkami (desítkami), přičemž je v trhu patrná oblast, od které se trh dvakrát odrazil. Takovou oblast si trader v grafu označí, neboť se jedná o silnou resistance úroveň, která může být v budoucnu opět respektována. Dvojitý vrchol je tedy pattern související s reakcí trhu dvakrát na stejném místě – resistanci. …

Tržní formace tvořena několika svíčkami (desítkami), přičemž je v trhu patrná oblast, od které se trh dvakrát odrazil. Takovou oblast si trader v grafu označí, neboť se jedná o silnou support úroveň, která může být v budoucnu opět respektována. Dvojité dno je tedy pattern související s reakcí trhu dvakrát na stejném místě – supportu. …

Tržní formace 123 se řadí mezi tzv. reverzní, tedy obratové formace. Nalezneme ji obvykle na konci trendu, kde trh při klesajícím trendu vytvoří dno (1. na obr.), následuje swing high (2. na obr.) a jako 3. swing low, které je výše než dno (1. na obr.). Po překonání swing high …

Pattern Head and shoulders je tržní formace složena z několika (desítek) svíček. Její využitelnost najdeme na forexu, stejně jako na akciovém i komoditním trhu. Pattern lze nalézt na konci trendu, kde jsou vytvořena tři swingová high/low, přičemž prostřední je nejvýš a značí tak slabost trhu v pokračování v nastoleném trendu. Po průrazu neckline …

Svíčková formace složena ze dvou svíček, kdy druhá svíčka v pořadí je tzv. Outside Bar = vně předchozí svíčky. Outside Bar je každý svíčka, která má vyšší high a nižší low než předchozí svíčka. Někdy se za Outside Bar svíčku považuje pouze taková svíčka, která má vyšší open a nižší close …

Svíčková formace složena ze dvou svíček, kdy druhá svíčka v pořadí je tzv. Inside Bar = uvnitř předchozí svíčky. Inside Bar je každá svíčka, která se nachází mezi high a low předchozí svíčky. Někdy se za Inside Bar svíčku považuje pouze ta, která má tělo i knoty uvnitř těla předchozí svíčky. …

Vizuálně vyšší hodnota, než je okolní průměr.

Indikátor Parabolic SAR řadíme mezi tzv. trendové indikátory. Zkratka SAR znamená „Stop and Reverse“ tedy stát a otočit. Indikátor je v obchodní platformě MT4 obvykle značen formou tečky nad nebo pod svíčkou a svou polohou naznačuje sílu a změnu trendu. Obchodník může tečky v grafu využít pro vstupy do pozice, výstupy z pozice …

Pod pojmem squeeze míníme v burzovním prostředí indikátor složený z dalších tří volně dostupných indikátorů v obchodní platformě, např. MetaTrader 4. Squeeze indikátor je složen z Bollinger Bands (Bolingerovy pásy), Keltner channel (Keltnerův kanál) a Momentum. Squeeze signál přichází v momentě, kdy se Keltnerův kanál dostane do Bollingerových pásů a Momentum naznačí budoucí pravděpodobný směr. …

Svíčka, která svými vlastnostmi dává najevo sílu jedné převažující strany. Power Candle je dlouhá svíčka, která nedisponuje většími knoty, případně je naprosto bez knotů. Dlouhé tělo svíčky značí sílu býků či medvědů a předpovídá další pokračování v nastoleném trendu. Při tvorbě Power Candle vzniká většinou pattern Skrytý Gap (123Gap, Single).

Někteří obchodníci, fundamentální i techničtí, využívají korelační analýzy pro vstupy i řízení svých obchodů. Využít lze korelační tabulku, ze které vyčteme aktuální i historické míry korelace jednotlivých finančních instrumentů mezi sebou. Pokud se například pohyby dvou instrumentů začnou výrazně lišit, přičemž spolu mají historicky téměř 100 % korelaci, lze předpokládat, …

Obchodní strategie, která dostala svůj název podle přezdívky její autorky. Strategie je založená na sledování dvou známých indikátorů, a to klouzavých průměrů a oscilačního indikátoru RSI. Strategií Bunny Girl se obchodník snaží o brzký vstup do trendového pohybu trhu sledováním umístění křivek klouzavých průměrů a hodnoty RSI. Při strategie se …

Specifický typ grafu, resp. jiné grafické zobrazení cenových pohybů formou obrazců (cihliček) namísto klasických svíček nebo barů. Cihličky jsou všechny stejně veliké a bez knotů. Při zobrazení Renko chart nehraje čas žádnou roli. V praxi si trader zvolí cenové rozpětí, například 10 pips. Jedna cihlička se bude vykreslovat tak dlouho, dokud …

Keltnerovy kanály jsou mnohdy chybně zaměňovány za Bollingerova pásma, protože v grafu vypadají velmi podobně. Keltnerovy kanály jsou v grafu vizualizovány jako tři křivky. Složeny jsou z exponenciálního klouzavého průměru a ATR indikátoru. Logikou je tedy přičtení volatility (ATR) k průměrné ceně za sledované období. Tradeři pak mohou tyto pohyblivé support / resistence oblasti …

Svíčková formace tvořena dvěma svíčkami, přičemž druhá svíčka v pořadí je menší, uvnitř těla předešlé svíčky, a je obráceného směru. Pattern Harami nacházíme obvykle na konci trendu, řadíme jej tedy do reverzních formací. Součástí Harami je tzv. Inside bar svíčka.

Svíčková formace tvořena jednou svíčkou s krátkým tělem oproti dlouhému knotu. Shooting Star hledáme na konci růstového trendu s knotem nahoru, který předesílá odmítnutí vyšších cen a možný obrat trhu dolů. Jako Shooting Star bývá někdy označována formace Inverted Hammer.

Svíčková formace pod českým názvem známa jako kladivo. Jedná se o reverzní formaci, která se objevuje při klesajícím trendu a svým tvarem připomíná právě kladivo. Po formaci Hammer očekává trader změnu trendu, tedy následný pohyb trhu vzhůru. Někdy se můžeme setkat s tzv. Inverted Hammer, který bychom měli hledat na konci …

Svíčka typická svým krátkým tělem oproti dlouhým knotům. Tělo svíčky je obvykle uprostřed, svíčka má tedy knoty na obě dvě strany. Doji řadíme mezi svíčkové formace tvořeny pouze jednou svíčkou. Malé tělo značí určitou nerozhodnost trhu a možné prudší vyražení z dočasné klidové zóny.

Svíčková formace tvořena dvěma svíčkami, kdy druhá svíčka pohltí svým tělem svíčku předchozí. Engulfing hledáme obvykle na konci trendu, kdy může značit jeho obrat. Mnozí obchodníci považují pattern Englufing za platný pouze v tom případě, kdy druhá svíčka v pořadí zavře celou předchozí svíčku, tedy nejen její tělo, ale i knot.

Svíčka se specifickým tvarem značící možný obrat trhu. PinBar se řadí mezi svíčkové formace, i když ho tvoří pouze jediná svíčka. Svíčka má oproti knotu krátké tělo, které je viditelně blíže k high nebo low svíčky, není tedy uprostřed. PinBar hledáme na silných support / resistance úrovních, které dávají této formaci …

V tradingu značí obrat, například změnu (otočení) panujícího trendu. Trendy lze sledovat pomocí trendových linií nebo klouzavých průměrů. Pro sledování změny trendu se využívají specifické reversal patterny a indikátory. Reversal je tedy protitrendový pattern a jako takový je i více rizikový a pro jeho zvládnutí jsou obvykle zapotřebí větší obchodní zkušenosti.

Situace, při níž trh naznačí průraz důležité cenové úrovně, aby svůj pohyb vzápětí negoval. Falešné průrazy se velmi často objevují při chopových situacích. Trh si v nich chodí mimo rovnovážnou oblast doplnit likviditu a najít protistranu. Formou false breaku si trh chodí také vybrat stop lossy dalších účastníků trhu, které se …

Silný, rázný tržní pohyb, obvykle z rovnovážné oblasti, při průrazu silné S/R úrovně. Při iniciačním pohybu vznikají obvykle skryté gapy, způsobené prudkým pohybem trhu jedním směrem, kde se nevyskytuje dostatečně silná protistrana. Iniciační pohyby definují vstupy velkých hráčů do trhu. Mnozí obchodníci se následně takové pohyb snaží zobchodovat formou určitého pullbacku …

Někdy též oblast hodnoty nebo vyvážená oblast, představuje cenové rozpětí, kde se trh delší čas pohyboval. V rovnovážné oblasti jsou spokojeni nakupující i prodávající a trh se pohybuje do strany. V rovnovážné oblasti mimo jiné dochází k akumulaci většího objemu zobchodovaných kontraktů. Někdy se můžeme setkat s označením Value Area, která se používá ve …

Spodní hrana value area (oblasti hodnoty), která je vymezena jako oblast, kde se trh pohyboval 70 % času (např. dne). Při sledování volume můžeme mluvit o 70 % zobchodovaného objemu (např. v rámci daného dne). VAL je obchodníky sledována jako S/R oblast, u které sledují také posun v čase. Pokud se trh …

Horní hrana value area (oblasti hodnoty), která je vymezena jako oblast, kde se trh pohyboval 70 % času (např. dne). Při sledování volume můžeme mluvit o 70 % zobchodovaného objemu (např. v rámci daného dne). VAH je obchodníky využívána jako support / resistence oblast, u které sledují její pohyb v čase. Pokud …

Oblast, ve které se trh držel delší dobu, obvykle 70 % času (např. dne). Při sledování volume můžeme mluvit o 70 % zobchodovaného objemu (např. v rámci daného dne). Value area je shora ohraničena value area high, zespoda je ohraničena value area low. Pod pojmem value area si můžeme představit určitou …

Trhy se podle teorie Ralpha Elliotta (Elliottova teorie) pohybují ve vlnách. Elliott na burze vypozoroval, že trhy mají tendenci pohybovat se ve vlnách. Vlny lze rozdělit na dvě skupiny, a to na vlny impulzivní a vlny korektivní. Díky specifickým nástrojům lze zjistit, kde by na základě předchozích pohybů mohl trh …

Pod tímto pojmem je v trading světě obecně myšlen rozdíl mezi pohybem trhu a indikátoru. Indikátorem může být jak některý z oscilátorů (MACD, Stochastic ad.), tak i vizualizace poptávky a nabídky, či sezonalita určité komodity.

Jeden z nejsledovanějších patternů základní technické analýzy finančních trhů. Triangle, neboli trojúhelník, je sledován na forexovém, akciovém i komoditním trhu. Boj mezi kupci a prodejci stlačuje cenu do stále užšího pásma, které má podobu trojúhelníka. Další Price Action Patterny

Pattern spadající do základní technické analýzy trhů pomocí volně dostupných nástrojů. K vytvoření trendového kanálu se využívají trendové linie směřující stejným směrem a ohraničující tržní pohyb ze dvou stran. Podívejte se na další Patterny.

Jedna ze základních technik analýzy trhu pomocí dostupných nástrojů v obchodní platformě Meta Trader 4. Trendline, neboli trendová linie je spojnicí vrcholů či spodků svíček, přičemž vytvořená linie nemá směr horizontální, ale je pod nějakým úhlem. Zopakujte si další základní Patterny.

V trading terminologii bychom pod pojmem Spike měli hledat silný, rychlý, mnohdy nečekaný pohyb na trhu. Změna ceny podkladového aktiva bývá většího rozsahu než je obvyklá range sledovaného období na zvoleném trhu.

Indikátor spadající do skupiny tzv. oscilátorů, pohybujících se v rozmezí 0 až -100. Obchodníky je %R využíván především pro detekci překoupených a přeprodaných oblastí v trendujícím trhu. Oblíbený je indikátor %R také pro zobchodování divergencí. Podrobnější informace k %R indikátoru

Indikátor řadící se mezi tzv. oscilátory, využitelný jak v trendovém, tak v netrendovém období. Indikátor je obvykle složen ze dvou linek, přičemž obchodníci sledují jak jejich vzájemnou polohu, tak i to, na jakých hodnotách se pohybují. Mezi tradery je Stochastic využíván pro sledování divergencí. Podrobnější informace k indikátoru Stochastic

Jeden z nejpoužívanějších indikátorů postavený na klouzavých průměrech. MACD pracuje nejlépe v trendovém období, tradeři si nejvíce cení signálů ve formě divergence mezi cenou a indikátorem. Přečtěte si více o MACD

Indikátor spadající do skupiny tzv. oscilátorů. Účastníci trhu se na základě jeho postavení snaží určit překoupené a přeprodané oblasti, ve kterých plánují své vstupy do obchodů. Podrobnější informace k CCI

Způsob tržní analýzy, při které trader využívá více grafů v jednom okně. Obvykle má trader k dispozici jeden větší graf a řadu menších grafů, buďto se stejným instrumentem, ale s jinými časovými rámci, nebo s jinými instrumenty a se stejnými časovými rámci. Jedním ze způsobů Multichart zobrazení je např. nástroj Extender.

Indikátor volatility a oscilátor, díky kterému se účastníci trhu snaží definovat trendové a netrendové období. Hodnota ATR je vypočtena jako průměr zvolené range předešlých svíček. Vše potřebné o ATR

Indikátor znázorňující toky peněz. Investor se na základě jeho síly snaží přesněji určit, kam tečou peníze, tedy kam by se měl trh spíše vydat. Veškeré informace k indikátoru MFI

Jeden z elementů zkoumaných při podrobné tržní analýze, především u komodit. Sezonalita je získávána z x letých průměrů předešlých let, ze kterých vzniká křivka průměru. Obchodníci se v sezonalitě snaží nalézt cykličnost a využít ji pro načasování vstupu do pozic.

Základní indikátor v obchodní platformě MetaTrader 4. Indikátor je zobrazen formou svislých čar ve spodní části grafu, přičemž čáry představují součet tickových změn ceny v daném časovém intervalu. Volumes indikátor se snaží nahradit objem obchodů, spíše ale vizualizuje nervozitu a zájem investorů. Více informací k indikátoru Volumes

Trendový indikátor, za jehož pomoci se obchodníci snaží zjistit začátky a konce trendu. ADX zároveň měří sílu panujícího trendu. Přečtěte si vše potřebné o ADX

Indikátor známý pod českým výrazem Bollingerova pásma. Jedná se o nástroj vizualizace volatility a nervozity na trzích. Bollingerova pásma jsou tvořena klouzavým průměrem a pomocnými linkami představující zvolené standardní odchylky od hlavního klouzavého průměru. Podrobné informace k Bollinger Bands

Indikátor Momentum řadíme mezi tzv. prediktivní oscilátory. Z jeho postavení lze vyčíst síla trendu a směr pravděpodobného pohybu trhu. Vyšší hodnoty Momenta jsou interpretovány vyšším zájmem investorů pokračovat v nastoleném pohybu. Více informací k MOM najdete zde.

Indikátor technické analýzy trhů informující obchodníky o síle aktuálního trendu. RSI patří mezi nejznámější indikátory, často využívané také v AOS systémech jako filtr pro vstupy do obchodů. Indikátor RSI řadíme mezi tzv. oscilátory. Přečtěte si více informací k RSI.

Jeden ze základních trendových indikátorů, v českém jazyce zvaný klouzavý průměr. MA je v grafu zobrazen formou linií, které představují průměr ceny (jednoduchý či vážený) za určité stanovené období. Pozice ceny nad nebo pod klouzavým průměrem obvykle značí, o jaký typ trhu se jedná (trend long, trend short nebo chop). …

Indikátor technické analýzy, který v grafu obchodní platformy zobrazuje trend, změny trendu, supporty/resistence a budoucí směřování trhu. Celým názvem Ichimoku Kinko Hyo je kombinací celkem pěti komponentů: Tenkan-sen, Kijun-sen, Chikou Span, Kumo nahoru a Kumo dolů. Indikátor a jeho filozofie by se dala pojmenovat slovem „Vyváženost“. Další Indikátory

Indikátor používaný především u forex obchodování k vykreslení tržních pohybů splňující určité parametry. Trader si volí, jak veliké tržní pohyby chce v grafu zvýraznit a indikátor Zig Zag je automaticky zakreslí. Poté už je na obchodníkovi, jak tyto linie využije, zda aplikuje další techniky jako například Fibonacci, nebo zda jasně definované pohyby …

Tržní formace, která získala svůj název z důvodu chycení býků do pasti. Situace, kdy vše hovoří pro růst, aby vzápětí přišel ostrý výprodej. Trap, tedy past, je nastražena obvykle formou falešného průrazu na nový vrchol. Trh na novém vrcholu nemá dostatek síly, z trhu se vytrácí nákupní apetit, prodejci navyšují své shorty …

Tržní formace předpokládající pokračování trendu. Tvoří ji dvě trendové linie pod shodným (podobným) úhlem. Trh se pohybuje mezi trendovými liniemi a obchodníci mohou spekulovat jak na odrazy od nich, tak na následný průraz jedné z nich. Pattern vlajka se řadí mezi tržní formace k pokračování v nastoleném trendu. Zpětný pohyb trhu v rámci …

Typ obchodní strategie, ve které vstupuje trader do obchodu v momentě průrazu důležité support/resistence oblasti.

Zkrácenina známého indikátoru technické analýzy Pivot Point. Pivoty jsou v grafu zobrazeny jako support a resistence linie, automaticky vykreslené na základě hodnot z předešlého obchodního dne.

Italský matematik Leonardo Pisano Fibonacci, který proslul svou řadou posloupnosti. Fibonacciho řada byla později aplikována i na finanční trhy v podobě Fibonacciho hodnot. V technické analýze využíváme Fibonacciho retracement, časové zóny, vějíř, oblouky či expanze. Vše důležité o Fibonacci

Počáteční rovnováha prvně definována u techniky Market Profile, kde představuje první obchodní hodinu. Initial Balance známe také jako London Breakout strategii nebo jako denní, týdenní, měsíční a roční rovnováhu trhu s použitím Fibonacciho. Vše potřebné k Initial Balance

Pattern známý také pod označením 123Gap nebo Skrytá mezera. Single je tvořen třemi svíčkami, kde mezi high první a low třetí svíčky vzniká pomyslná mezera (Long Single). Více k patternu Single

Obchodní systém a nástroj hloubkové analýzy trhu za pomocí reálného zobchodovaného volume. Od Market Profile se liší využitím známého objemu (zobchodovaných kontraktů). Market Profile od A do Z – ZDE

Někdy se můžeme setkat s pojmem settup, který znamená obdobnou věc. Jedná se o stále se opakující jev, ať už je to svíčková formace nebo kombinace technických ukazatelů. Trader se v trzích snaží patterny detekovat a zobchodovat je na základě statistické pravděpodobnosti úspěchu. Naučte se základní Patterny

Zkratka pro Commitments Of Traders. Jedná se o report publikovaný každý pátek, informující o otevřených pozicích velkých hráčů na trhu. Ti se obvykle člení do tří skupin, a to: Commercials, Large speculators a Small speculators. Retail obchodníci tak mohou mít přehled až o 90 % otevřených pozicích na futures trzích.

Míra rozkolísanosti sledovaného aktiva. Vysoce volatilní trhy vykazují vyšší míru rizika (a potenciálního zisku) a větší rozpětí cenové range. Volatilitu můžeme změřit pomocí indikátorů, nebo jednoduchým změřením cenové range v určitém období (např. za den).

Nejpoužívanější způsob odhadu budoucího pohybu trhu. Za pomocí technické analýzy (TA) se trader snaží určit důležité oblasti podpory a odporu a definovat tak místa, kde by trh mohl reagovat a kam by mohl směřovat. V rámci technické analýzy bereme v potaz cenu a čas (ne fundamenty) a obvykle se snažíme …

Jako Gap označujeme mezeru v trhu. Gap může být fyzický nebo skrytý (Single, 123Gap). Gap vzniká buďto otevřením trhu na jiné ceně, než na které zavřel, nebo při prudkém iniciačním pohybu trhu. Více o patternu Single

Cenu, na které bylo zobchodováno nejvíce kontraktů (volume POC), nebo kde se trh zdržel nejdelší dobu, nazýváme POC. POC vychází z tzv. teorie aukce a z metody Market Profile. Více o Market Profile Denní POC pak představuje cenu (oblast), kde se trh daný den zdržel co nejdelší dobu. Tuto cenovou …

Vyjití z vyvážené oblasti a návrat trhu zpět, kdy dojde k otestování důležité cenové úrovně z druhé strany, označujeme jako pullback. Pokud má trh tendenci určitou cenovou úroveň respektovat a dojde-li k jejímu proražení, pak stál za pohybem pravděpodobně velký hráč. Silná úroveň bude fungovat i při testování trhu z druhé strany. Pullback nazýváme někdy jako …

V traderském prostředí znamená filtr něco jako potvrzení pro vstup do obchodu. Pakliže máme svůj obchodní přístup, ale generuje nám příliš signálů pro vstupy do obchodů, potřebujeme tzv. filtr, který by nám měl ony méně platné signály odstranit. Za filtr se obvykle používají základní techniky price action a indikátory. Filtr je …

Indikátor pro zobrazení cenově vážené průměrné ceny, například v obchodní platformě Ninja Trader. Ceny, na kterých byl zobchodován větší objem obchodů, mají vyšší váhu. Indikátor VWAP graficky znázorňuje průměrnou cenu přímo v grafu. K průměrné ceně se obvykle přidávají ještě standardní odchylky, které stejně jako hlavní linie (ve středu) v grafu představují plovoucí supporty …

Informace o počtu zobchodovaných kontraktů na konkrétních cenách se dozvíme například z tabulky Time and Sales. Tabulku je možné zobrazit v mnoha obchodních platformách, např. v Ninja Trader nebo TradeStation. Z tabulky získáme informaci o nástroji, času, počtu kontraktů a ceně. Pro začínající obchodníky je tabulka příliš náročná a dokáže spíše uškodit. Nejedná se …

Analytický a obchodní software, který je považován za jeden z nejpropracovanějších. Slouží k zobrazení skutečného objemu zobchodovaných kontraktů a k analýze futures. Výhodou je i možnost napojení na jiné poskytovatele dat, např. Interactive Brokers. Platforma Ninja Trader je oblíbena i pro zvládání složitých nástrojů (např. Market Profile) a AOS.

Tok objednávek můžeme sledovat v reálném čase právě díky Order Flow. Někdy se můžeme setkat s označením Footprint. Order Flow je způsob zobrazení grafu, ve kterém lze sledovat, na jaké ceně byly zrealizované konkrétní objemy obchodů. Pro zobrazení Order Flow se obvykle využívá obchodní platforma Ninja Trader nebo Sierra Chart.

Cenová úroveň, která působí jako překážka pro pokračování pohybu trhu směrem nahoru. Obchodníky je resistence využívána pro spekulace na krátkou stranu. Více pak v patternech.

Cenová úroveň, která působí jako překážka pro pokračování pohybu trhu směrem dolů. Obchodníky je support využíván pro spekulace na dlouhou stranu. Více pak v patternech.

Je označení pro fázi trhu, kdy je patrná klesající nebo rostoucí tendence trhu. Další fází trhu je CHOP.

Jsou silné oblasti ve vybraném trhu. Support je oblast, která působí jako překážka pro pokračování pohybu trhu dolů. Resistence je oblast, která působí jako překážka pro pokračování pohybu trhu nahoru. Více v patternech

Je metoda čtení trhu za pomocí čistého grafu, tedy bez indikátorů. Přečtěte si více o obchodní metodě Price Action.

Jeden z velmi oblíbených nástrojů používaných pro hloubkovou analýzu trhů. Market Profile počítá, na které ceně se trh v rámci celého dne/týdne/měsíce zdržoval častěji a na které méně často. Zkušený obchodník se pak snaží takovéto informace využít pro vstupy a výstupy svých obchodů. Profil zobrazí oblasti vysokého a nízkého zájmu …

Je nástroj, software a pomocník na finančních trzích. Mezi indikátory řadíme Oscilátory, Objemy, Trendy či indikátory Volatility, podle jejich vlastností a užití. Jelikož se graf skládá z ceny aktiva (např. EURUSD) a času, vycházejí tyto indikátory většinou pouze z těchto dvou informací. Pro představu se může jednat o klouzavé průměry, …

Je označení pro fázi trhu, který neroste ani neklesá, ale pohybuje se v určitém cenovém rozmezí, tedy do strany. Další fází trhu je trend. Více o patternu CHOP

Zhodnocení situace na Bitcoinu, ropě a kukuřici. Technická analýza, COT a large traders.

Ohlédnutí za uplynulým týdnem s PWFT levely. Aktuálně jsme +31 % zhodnocení a jedeme dál.

Technickou analýzou nazýváme veškeré techniky, díky kterým se snažíme zhodnotit aktuální situaci na trzích a predikovat možný budoucí vývoj analyzovaného trhu.

Forex je nejobchodovanější trh na světě, oblíbený především u retail obchodníků. Forex, nebo také FX, forex trading, či měnový trh je místo, kde dochází k vypořádání obchodů, konkrétně ke směně jedné měny za druhou.

Price Action (PA) je v traderském prostředí jedním z nejskloňovanějších pojmů vůbec. Díky zvládnutí techniky čistého cenového grafu naleznou začínající tradeři ve zdánlivě náhodných tržních pohybech řád.

Základním rysem swingového obchodování, či pozičního obchodování, je menší časová náročnost. Swingovým obchodníkem je obvykle člověk se stálým zaměstnáním, který si dokáže najít alespoň pár hodin volného času týdně.

Základním rysem intradenního obchodování, či day tradingu, je uzavírání obchodů v den jejich otevření. Day trader si obvykle chodí pro tržní pohyby v rozmezí 6 – 20 pipů, v závislosti na obchodním instrumentu.

Jak trh vykročí, tak se bude odvíjet jeho další pohyb. Jinak řečeno, pokud trh nějak začne, lze s určitou pravděpodobností předpokládat další cenový vývoj a reakce na statisticky významné úrovně, detekované například díky fibonacciho nástroji.

Fibonacci (Leonardo Pisano Fibonacci) byl slavný italský matematik žijící ve 12. – 13. Století. Jeho přelomové myšlenky lze nalézt a uplatnit nejen v přírodě, ale i v obchodování na forexu, akciovém a komoditním trhu.

Popis nástroje Market Profile, pro hloubkovou analýzu finančních instrumentů. Market profile v MT4 je tvořen TPO nebo skutečným Volume, sledujeme tak aktivitu nakupujících a prodávajících. Čteme trhy díky profilaci Market Profile v MetaTrader 4.

Aktualizováno dne 3. 2. 2019Měnový pár EURCHF s časovým rámcem H4 a připravený ID_SWING level LONG (očekávání odrazu nahoru). V grafu se toho děje spousta, pojďme si rozebrat jednotlivé komponenty.Analýzu provádíme pomocí nástroje Marcus s využitím komponentů 123Gap, PROFILs a PriceProfile.1 – Trh za sebou zanechal při cestě nahoru několik skrytých gapů, které bude mít …

Vizualizace stejnojmenného patternu Singl poskytuje obchodníkovi přehled o nejzajímavějších situacích na trzích, které sledují i ty největší instituce. Díky indikátoru můžeme mít tyto situace přehledně zobrazeny. 123Gap, Singl, nebo také skrytý gap (mezera) je oblíbeným ukazatelem dynamiky trhu a sám o sobě nabízí k zobchodování řadu silných S/R úrovní. Pattern …

ADX patří mezi tzv. trendové indikátory a nalezneme jej ve spodním okně MT4 jako křivku, pohybující se mezi hodnotami 0 a 100. ADX je svou konstrukcí schopen určit, zda se na trhu aktuálně nacházíme v trendovém období, nebo zda bychom měli nasadit spíše netrendové strategie. Indikátor Average Directional Movement Index neposkytuje informaci, zda bychom se měli soustředit na …

%R není jen dalším indikátorem ze skupiny tzv. oscilátorů %R indikátor nalezneme ve spodním okně MT4 jako křivku oscilující mezi pevně danými hodnotami 0 až -100. I když se jedná o oscilátor, lze, stejně jako u Stochasticu, hledat signály do obchodu ve směru trendu a tím chytit jak trend, tak vyšší pravděpodobnost …

Indikátor Stochastic řadíme mezi tzv. oscilátory a nelezneme jej ve spodním okně MT4. Stochastic se pohybuje mezi pevně danými hodnotami 0 až 100 a využívá se především pro netrendové období na trzích. Přítelem Stochasticu je tedy fáze trhu, kterou bychom nazvali CHOP. V tomto období bude pro nás indikátor spolehlivým společníkem. Jelikož se jedná …

V překladu Index relativní síly patří mezi TOP 5 indikátorů technické analýzy. V dnešní době by se nenašlo mnoho obchodníků bez zkušenosti právě s tímto indikátorem. RSI indikátor se řadí mezi tzv. oscilátory/momenta. Jeho hlavním úkolem je vizualizovat ve spodním okně MT4 směr a sílu tržního trendu. RSI má oproti Momentu pevné hranice (0 a 100), …

Indikátor MOMENTUM patří mezi nástroje analýzy síly trendu sledovaného trhu. Nalezneme jej jako oscilátor pohybující se obvykle (v MT4) nad a pod středovou hodnotou 100. Svým chováním se snaží události na trzích předurčit a varovat nás před možnou změnou dříve, než většina ostatních nástrojů technické analýzy. Jako bonus určuje Momentum i směr (ne jako např. indikátor ADX) …

Moving Average Convergence/Divergence (MACD) se řadí mezi indikátory oscilátory a je považován za jeden z nejdůvěryhodnějších. Je využíván mnoha světovými obchodníky a rozhodně nepatří pouze do rukou drobných spekulantů. Ačkoli se řadí mezi oscilátory (možná chybně) je využíván především pro trendové obchody a v chopu přináší falešné signály. MACD indikátor pracuje s klouzavými průměry (moving average) a sleduje vzájemnou sbíhavost (convergence) a rozbíhavost (divergence). V MT4 jej nalezneme …

Použité nástroje Bollinger Bands (základní nastavení 21, 2, 0) Klouzavé průměry (Moving Average) 1. modrý (21, simple, close) = SMA, 2. červený (40, exponencial, close) = EMA MACD (základní nastavení 12, 26, 9) Krátké objasnění Bollinger Bands (BB) je nástroj užitečný z mnoha ohledů. Tvoří jej 3 linie, kde základní linií je SMA (simple moving …

Indikátor CCI patří do skupiny tzv. oscilátorů a nalezneme jej ve spodním okně MT4. Hlavní součástí indikátoru je oscilující linie od +nekonečna do -nekonečna, přičemž hodnoty +100 a -100 jsou považovány za mezní a jsou využívány ke tvorbě mnoha obchodních přístupů a strategií. Využití Linie CCI protne zespoda nahoru +100 = signál k nákupu Linie CCI protne zeshora dolu -100 = …

Bollingerova pásma patří mezi základní indikátory mnoha úspěšných forex, akciových i komoditních investorů. Oblibu v nich našli i mnozí drobní spekulanti, a to především díky jednoduchosti nastavení, využití v praxi i v logice tohoto trendového nástroje. Základní nastavení BB v grafu EURUSD D1 Principem indikátoru je sledování pohybu ceny a výpočet střední linie se standartními odchylkami. Bollingerova pásma jsou tvořena třemi liniemi: středním klouzavým průměrem …

Indikátor ATR se řadí mezi tzv. oscilátory a nalezneme jej ve spodním okně MT4. Křivka ATR dosahuje hodnot 0 až nekonečno, což je dáno povahou indikátoru coby znázornění volatility. ⇒ ATR tedy slouží k určení míry volatility na trzích za námi zvolené časové období (např. historie 14 dní). Pokud se trh nehýbe (beztrendové období – chop), dosahuje křivka ATR hodnot blízko 0. Naopak při vyhlašování důležitých …

Klouzavé průměry patří bezpochyby mezi nejužívanější trendové indikátory! Jedná se o linie vykreslené v grafu zprůměrováním ceny za zvolený časový úsek nazpět. Do styku s nimi přijde zřejmě každý forex obchodník. Klouzavé průměry zanesené v grafu EURUSD D1 Konkrétně SMA 200, EMA 50 a EMA 20. Zvolená hodnota 200 představuje 200 posledních časových úseček (obvykle 200 posledních svíček), v tomto případě 200 obchodních dní. …

Definice hovoří o MFI jako o ukazateli znázorňující toky peněz směřující do trhu a z trhu pryč. Poměrem nákupů a prodejů nám indikátor v našem MetaTraderu určí, zda je peněžní tok pozitivní či negativní. Money Flow Index je velmi podobný indikátoru RSI s tím rozdílem, že je do jeho výpočtu zahrnut také objem trhu. Proto MFI řadíme do VOLUME indikátorů. Na obrázku je znázorněn indikátor MFI ve spodním okně MT4. …

Povězme si upřímně, že Metatrader4 tímto základním volume(s) indikátorem nedokáže poskytnout informaci o množství zobchodovaných kontraktů. Volume indikátor nám svou velikostí poskytuje informaci, kolikrát se za jednotku času změnila cena v rámci jedné svíčky (u svíčkového grafu). Zobrazuje tedy „pouze“ součet tickových změn. To, jestli je mezi tímto ukazatelem a skutečným volume nějaký vztah, je na …

Cup and Handle – neboli “šálek a rukojeť” Intro Velice známý a oblíbený pattern, který je prověřen historií i bankovními tradery. Hlavní část patternu tvoří graf připomínající šálek s U tvarem. Menší část patternu je tvořena sestupnou tendencí trhu připomínající rukojeť šálku. Někdy se v českém překladu můžeme setkat s označením “Hrneček s ouškem” 🙂 Pattern Základní Cup …

Intro Také jste se někdy zamysleli, zda existuje něco jiného, třetího, než pouze support a resistence linie? V dnešním článku si ukážeme, že existuje tzv. zvratová linie (role reversal), resp. linie, která v průběhu času mění svou roli. Opět  se jedná o základní technickou analýzu – Price Action. Zvratová linie – ZL Cenová ZL Jedná se o linii na určité …

Intro Přesnější název by se jistě hodil „Svíčkové formace”, ale protože jsme v sekci Patternů, tak to pro dnešek budou patterny.Tento článek bude trochu jiný, a to především z důvodu, že je toto téma probírané skrz na skrz všude kolem nás a na TCZ by mělo být něco originálního. Logika Svíčkové formace dostaly tento …

Intro Dlouhá svíce v grafu nám říká: “zpozorni!… na trhu se něco děje”. Takovou svíci vidíme v grafu na první pohled a na první pohled je nám jasný i vstup velkého hráče do trhu. Pattern Dlouhá svíce 1 – čistý graf Dlouhá svíce a čistý cenový graf Na obrázku si jistě …

Intro Pattern trojúhelník patří mezi základní techniky Price Action analýzy trhů. Mimo správného zakreslení bychom měli znát logiku (smysl) patternu a jeho využití v praxi. O trojúhelníku (TR) jsme se již krátce zmínili v patternu Trendový kanál. Trojúhelník Trojúhelník cenového grafu Představu, jak vypadá TR máme asi všichni. Někdy může dojít k proražení jedné ze stran po třetím testu, …

Intro Trendový kanál je pokračováním patternu trendové linie a rozšiřování znalostí Price Action.Jednoduchým spojením trendových linií stejného směru získáme trendový kanál, díky kterému máme otevřeny další obchodní příležitosti.Zakreslení trendového kanálu, stejně jako trendových liníí, je většinou záležitost subjektivního cítění a zkušeností. Trendový kanál Trendový kanál LONG Trendový kanál LONG Na obrázku výše máme zakreslen longový trendový …

„Dobrý večer, tak jsem konečně udělala ty screeny, něco málo jsem k tomu napsala, snad to bude srozumitelné. Obvykle, kvůli úspoře času vstupuji z H1, tady se to povedlo krásně. Těch obchodů bylo více, ale snad to bude stačit k pochopení mého využití této formace, za kterou opravdu moc děkuji. …

Intro O trendovce, neboli trendové linii, by se dala napsat malá brožůrka… možná dvě. PatternyCZ mají být ovšem úderné, jasné a trochu subjektivní, čili pojďme si ty trendovky resp. trendový pattern v rychlosti projít. Trendová linie Trendline 1 Trendová linie LONG Na obrázku výše máme znázorněnou longovou (růstovou) trendovou linii. Ta vzniká spojením vyšších …

Intro IB jsme lehce popsali i v našem představení nástroje Marcus. Jedná se o počáteční rovnováhu, na kterou využíváme nástroj Fibonacci retracement. Danou rovnováhu pak můžeme využít pro naše obchodování, a to jak na otevírání, tak i zavírání našich pozic.Kompletní popis obchodní metody Initial Balance. Použité nástroje V našem případě je to právě obchodní …

Support a Resiste(a)nce (S/R) Intro S/R úrovně využíváme asi my všichni Price Action obchodníci. Zakreslení S/R úrovní je velmi ošemetné a ve většině případů subjektivní. Jednu věc bychom ale měli mít vždy na paměti! Nejedná se o přesný cenový level, ale spíše o úroveň/oblast, která se jeví jako oblast podpory (support) nebo odporu (resistence). O čem se …

Intro Market Profile (MP) je bezesporu jedním z nejkomplexnějších nástrojů analýzy trhu.Popisu a názorným ukázkám se věnujeme jak v představení našeho nástroje Marcus, tak v našem komplexním seznámení s celkovou problematikou Market Profile.Níže se podíváme na konkrétní settupy a užití v praxi. Použité nástroje V našem případě je to právě nástroj Marcus. Objasnění Market Profile v sobě …

Pattern chop s pomocníkem Fibonacci Intro Na trzích se dle Price Action střídají tři rozdílná prostředíTrend nahoruTrend dolůChop Chop Chop je velmi často opomíjeným prostředím a přitom nám přináší řadu příležitostí, jak na trzích profitovat. S pomocí Fibonacciho nástroji pak můžeme celý přístup obohatit o hledání silných support/resistencí (S/R). Náhodně vybraná situace s …

Intro Zavření nad/pod Pivot High/Low (Ph/l) bývá považováno za velmi účinný nástroj pro odhalení pravděpodobnějšího následného pohybu trhu.V prvé řadě nám musí být znám pattern Ph/l. Zavření Pivotu Jak vypadá zavření Ph/l Zavření významné Pivot Low a pokračování v poklesu Logika Zavření nad high nebo pod low předchozí svíčky je obecně považováno …

Intro Po dvou patternech na Pivoty přichází na řadu ukázka jedné ze strategií, kterou může do svého obchodního plánu zařadit každý obchodník. Nejedná se o svatý grál, úspěšnost se může pohybovat okolo 70 %. Především se však jedná o doplnění našich znalostí a získání přehledu o přirozených bariérách na trzích. Použité nástroje V našem případě je …

Intro Pivot High/Low (Ph/l) spadá do kategorie patternů, který znají všichni, co se prokousali základy Price Action. Pattern Pattern Ph/l je tvořen celkem třemi svíčkami. Má-li prostřední svíčka nejvyšší high (vyšší než první a třetí – rozuměj nalevo a napravo od ní), jedná se o Pivot High. Obráceně u Pivot Low – prostřední svíčka má nejnižší low. …

Intro Pattern dlouhá svíce lehce navazuje na předešlý pattern Single, který jsme si rozebrali již dříve. Graf MT4 s trhem GBPJPY, TF daily Jak už z názvu vyplývá, bude nás zajímat dlouhá svíce. Není až takovým problémem onu dlouhou svíci nalézt. Můžeme využít různé techniky, jako měření předem definovaného počtu svící, následné průměrování a konečné vyhodnocení.. …

Intro Bloomberg je americká společnost poskytující finanční služby. Především nás však zásobuje čerstvými informacemi o akciích, výsledcích společností na burze a především pak poskytuje jedno z nejlepších investičních zpravodajství.Jelikož Bloomberg News sleduji téměř každý den, nemohl jsem si nevšimnout i technických analýz (TA), které často provádějí.Jednu takovou analýzu si zde ukážeme a …

Intro Formace single je tvořena celkem třemi svíčkami, prostřední svíčka bývá obvykle největší, není to však pravidlo. Podstatný je nevyplněný prostor mezi high a low první a třetí svíčky formace. Formace Single tvořena třemi svíčkami Tato formace nám říká, že na trh s největší pravděpodobností přišli velcí hráči, a to obvykle znamená velké …

Intro Komplexní nástroj obchodníka 21. století. Technická analýza trhů a využití price action vizualizace.https://youtu.be/7VR8UphwBHc Market Profile v Meta Traderu 4 Popis Nástroj Marcus je nepostradatelnou součástí každodenní technické analýzy trhů. Osobně si nedovedu představit vstoupit do obchodu, aniž bych neměl přehled o Singlech (skryté mezery), Initial Balance, nebo o profilaci ceny prostřednictvím Market …