Obchodní Strategie Smart Money (část 1.)
Co je Smart Money strategie?
Smart Money je kapitál, který kontrolují institucionální investoři, odborníci na trhu, centrální banky, fondy a další finanční profesionálové. Termín „smart money“ pochází od hráčů, kteří měli hluboké znalosti o sportu, na který sázeli, neboť zasvěcené znalosti, které veřejnost nemohla využít, jim dávaly velkou výhodu. Svět investování je podobný. Investoři vnímají, že “smart money” investují ti, kdo lépe rozumí trhu nebo mají informace, ke kterým se běžný investor nedostane. Má se za to, že “smart money” jako takové mají mnohem větší šanci na úspěch, jelikož se obchodní vzorce institucionálních investorů liší od retailových.
Smart Money také odkazují na sílu, která ovlivňuje a hýbe finančními trhy, často vedena činnostmi centrálních bank. Smart Money jsou investovány v mnohem větším měřítku než maloobchodní investice (též známé pod pojmem retailový investor).
Tito velcí hráči, které si dokážeme představit jako investory/obchodníky s velkým kapitálem, zanechávají v grafech “stopy” (Footprints), jež my jako retailoví investoři můžeme vidět a na základě nich vstoupit do trhu a „svézt se na pohybu“ s velkými hráči.
Pomocí volume indikátoru můžeme taktéž sledovat počet pozic v daný čas nebo na dané zóně, a na základě tohoto indikátorů existuje mnoho úspěšných obchoních strategií. Avšak pamatujme, že volume indikátor nám sice ukazuje počet objednávek, nikoliv jejich velikost, tzn. že ke kompletní hloubce trhu nikdy nebude mít běžný investor přístup.
Hloubka trhu – hloubka trhu ukazuje okamžitou nabídku a poptávku na burze na různých úrovních kurzu – informace o poptávaných/nabízených cenách.
Druhá část strategie Smart Money
Třetí část strategie Smart Money
Čtvrtá část strategie Smart Money
Přidejte se do uzavřené trading/investiční skupiny na Discordu!
Kde je také Emil se svou strategií Smart Money 🙂
Investuj se mnou 🙂
Jako příklad bychom mohli považovat i intervence centrálních bank. Tyto pohyby je složité „predikovat“, avšak minulý rok jsme se mohli „svézt“ na EUR/CZK short – jelikož jsme věděli, že ČNB bojuje proti inflaci skrz intervence.
Případně lze ještě zmínit USD/JPY short na úrovních 150, jež se posléze ukázala jako zóna, která se nelíbila ani BOJ.
Intervence – rozumíme tím prodej nebo nákup „místní měny“ centrální bankou. Centrální banka si vyhradí určité množství peněz pro tuto operaci a na volném trhu zadá pokyn pro nákup/prodej. Vlivem velikosti této pozice je CB schopna uspokojit všechny tržní nebo čekající příkazy. Vyplněním poptávky/nabídky tak dojde k přebytku/nedostatku měny na trhu, a tržní cena se tedy musí změnit ve směru, kde se stále vyskytují příkazy k nákupu/prodeji (likvidita). Zadáním těchto pokynů CB dojde ke změně ceny kýženým směrem. Velikost a četnost těchto intervencí je značně ovlivněna devizovými zásobami dané centrální banky.
Popis obchodní strategie Smart Money?
Strategie Smart Money určitě není pro každého, a to z důvodů, že se spíše jedná o agresivnější styl obchodování, který nemusí být pro konzervativní obchodníky vhodný. Avšak věřím, že každý si může z těch konceptů vzít něco pro sebe, a díky znalosti jednotlivých konceptů je můžeme použít při obchodování konfluencí s jinou technickou či fundamentální analýzou. Jako příklad by mohl být vstup na základě S/R zóny, ale výstup z trhů na základě likvidity (bude vysvětleno v další kapitole).
Strategie Smart Money sleduje “stopy” velkých obchodníků tzv. Order blocky, na kterých očekáváme otočení ceny a pokračování naším směrem. Strategie se vyznačuje vysokým poměrem Risk-Reward-Ratio ale tím pádem i nižším winratem.
Order block a Smart Money
Order blocky se nacházejí po celém cenovém grafu na všech časových rámcích. Order block jednoduše označuje velké seskupení objednávek zadaných na konkrétní cenové hladině. Samotná velikost těchto objednávek způsobuje, že se cena impulzivně vzdaluje kvůli velkému objemu pozice. Klíčová věc, kterou je třeba poznamenat u order blocku je, že impulzivní pohyb by měl prorazit nějakou formu struktury trhu, aby byl považován za platný.
Pro hledání order blocku v grafu používáme následují “vzorec” – poslední pohyb (svíčka) nahoru před impulzivním pohybem dolů (medvědí orderblock), poslední pohyb dolů (svíčka) před impulzivním pohybem nahoru (býčí orderblock). Pro intradenní obchodování sledujeme grafy H1 a M15. Pro swingové obchodování sledujeme grafy H4 a D1. Stejně jako u většiny strategií platí, že vyšší timeframe jsou jednodušší na rozpoznání, jelikož obsahují méně „šumu“ a falešných signálů jako u nižších TF.
Instituce, které zadávají velké objednávky, často nejsou schopny vyplnit všechny své pozice najednou, než se cena rychle vzdálí. Z tohoto důvodu se cena „přitahuje“ zpět k těmto order blockům, aby se vyplnily zbývající objednávky až poté, co se nabídka/poptávka (Supply and Demand) znovu vyrovná z původní pozice.
Protože se cena rychle vzdaluje od této oblasti, vytváří nerovnováhu (tzv. imbalanci) v ceně. Trh potřebuje vždy dodržovat vyrovnanou nabídku a poptávku, proto se cena nakonec “přitáhne” zpět k tomuto orderblocku, aby shromáždila konečnou likviditu která “leží” v této oblasti, než bude pokračovat ve směru , který vytvořil daný order block.
Orderblocky mají různá jména, ale na konci dne jsou to všechny stejné pojmy – velké objednávky zadávané na trzích. Mohou být také označovány jako Sponsored Candles (SC) Institutionally Funded Candles (IFC), Punch Candle, Supply & Demand zóny atd. V našem mini-seriálu budeme používat “Demand” pro označení býčího order blocku a “Supply” pro označení medvědího order blocku.
Orderblocky používáme jako oblast pro zadávání obchodů buď long, nebo short v závislosti na tom, zda se jedná o býčí nebo medvědí orderblock. Jsme schopni vstoupit do pozice buď na odrazu od dané zóny, nebo v konkrétním bodě na orderblocku (např. 50 % Fib. dané zóny) – to nakonec závisí na osobních preferencích, které jsou založené na vašem vlastním backtestingu. Stoploss obchodu by měl být umístěn na konci daného orderblocku s potenciálním zvýšením stoplossu o výšku spreadu v pipech.
Na následující ukázce obchodu můžeme vidět, jak tyto koncepty fungují v praxi. Samozřejmě řízení pozice je už na každém zvlášť na jeho vlastním risk managementu. Pro tento druh strategie doporučuji používat brokera, který má nízký spread, jsou označovány jako ECN nebo Raw Spread. Díky nízkým spreadům můžeme vstupovat s menším stoplossem a navyšovat tak naše potenciální RRR, a tím pádem i náš celkový zisk.
TIP: Obchodování s nízkým stoplossem má i své nevýhody, a to kvůli velikosti poplatků, jelikož většina brokerů účtuje poplatky dle výšky lotsize.
Přidejte se do uzavřené trading/investiční skupiny na Discordu!
Kde je také Emil se svou strategií Smart Money 🙂
Investuj se mnou 🙂
Slovo na závěr
Představili jsme si základy obchodního systému Smart Money. Tento obchodní systém funguje čistě na Price Action, nepoužívá žádné indikátory a vyžaduje reakci obchodníka na aktuální cenu. V následujícím díle si představíme, jak se dívat na market structure, jak definovat likviditu v trhu, a využití těchto konceptů v praxi.
Pokračuj na zbylé dvě části
Druhá část strategie Smart Money
Třetí část strategie Smart Money
Obchoduj u ověřených brokerů!
UPOZORNĚNÍ: Informace zveřejněné v tomto článku jsou výhradně informačního charakteru a v žádném případě nejsou investičním poradenstvím nebo obchodním doporučením.
Výborné. Děkuji Emile.